미국 ETF 주간 수급동향 (25년 4월7일)

변동성 증가로 인한 투자자들의 안전자산 선호 현상

지난주 ETF 시장은 시장 변동성 증가로 인해 투자자들이 주식형 펀드에서 이탈하고 채권형 펀드로 이동하는 뚜렷한 패턴을 보였습니다. 4월 7일로 마감된 주간에 미국 채권형 ETF는 78억 달러의 신규 자금을 유치하며 ETF 자산 클래스 중 가장 두드러진 성과를 기록했습니다.

이러한 ETF 자금 흐름의 변화는 도널드 트럼프 대통령의 새로운 관세 정책과 그로 인한 경제적 영향에 대한 투자자들의 우려를 반영합니다. 많은 투자자들이 장기적인 시장 변동성에 대한 두려움으로 인해 상대적으로 안전한 채권형 펀드로 이동하고 있습니다.

주식형 ETF의 자금 흐름

주식형 ETF는 전체적으로 약 50억 달러의 대규모 자금 유출을 경험했습니다. 특히 주목할 만한 점은 동일한 S&P 500 지수를 추종하는 ETF들 사이에서도 상반된 자금 흐름이 관찰되었다는 것입니다:

 

SPDR S&P 500 ETF Trust(SPY): 123억 달러 이상의 유출로 가장 큰 환매 기록

iShares Core S&P 500 ETF(IVV): 32억 달러의 자금 유입

Vanguard S&P 500 ETF(VOO): 20억 달러의 자금 유입

 

시장 변동성과 레버리지 ETF

S&P 500 지수는 단 이틀 만에 10% 이상 급락하는 극심한 변동성을 보였습니다. 

시장의 전반적인 불안정성에도 불구하고, 레버리지 ETF는 39억 달러의 신규 자금을 유치하며 주목할 만한 성과를 보였습니다. 특히 Direxion Daily Semiconductor Bull 3x Shares(SOXL)는 시장 하락에도 불구하고 12억 달러의 자금을 유치했습니다.

 

채권형 ETF 선호 현상

투자자들은 주식 시장의 변동성을 피해 채권으로 대거 이동하는 모습을 보였습니다

 

iShares iBoxx $ Investment Grade Corporate Bond ETF(LQD): 14억 달러 유입

SPDR Bloomberg 1-3 Month T-Bill ETF(BIL): 23억 달러 유입

iShares 0-3 Month Treasury Bond ETF(SGOV): 12억 달러 유입

 

특히 단기 국채 ETF에 대한 수요가 두드러졌는데, 이러한 ETF 자금 흐름은 현재의 시장 불확실성 속에서 투자자들이 안전자산을 선호하면서도, 일부는 조정 국면에서의 기회를 노리는 복합적인 투자 심리를 반영하고 있다고 보여집니다.

 

상위 10개 자금 유입 (모든 ETF)

티커	이름	순 유입액 ($, 백만)	AUM ($, 백만)	AUM 증감률 (%)
IVV	iShares Core S&P 500 ETF	3,188	560,427	0.57
TQQQ	ProShares UltraPro QQQ	2,554	19,625	13.01
BIL	SPDR Bloomberg 1-3 Month T-Bill ETF	2,349	43,288	5.43
VOO	Vanguard S&P 500 ETF	2,018	598,646	0.34
LQD	iShares iBoxx $ Investment Grade Corporate Bond ETF	1,423	30,884	4.61
SGOV	iShares 0-3 Month Treasury Bond ETF	1,239	40,457	3.06
SOXL	Direxion Daily Semiconductor Bull 3x Shares	1,201	5,928	20.26
SPLG	SPDR Portfolio S&P 500 ETF	1,005	57,144	1.76
RSP	Invesco S&P 500 Equal Weight ETF	740	70,147	1.06
VTIP	Vanguard Short-Term Inflation-Protected Securities ETF	738	14,392	5.13

 

상위 10개 자금 유출 (모든 ETF)

티커	이름	순 유출액 ($, 백만)	AUM ($, 백만)	AUM 증감률 (%)
SPY	SPDR S&P 500 ETF Trust	-12,319	544,827	-2.26
IWM	iShares Russell 2000 ETF	-2,235	58,724	-3.81
QQQ	Invesco QQQ Trust Series I	-2,031	283,980	-0.72
TLT	iShares 20+ Year Treasury Bond ETF	-1,466	51,348	-2.86
IVW	iShares S&P 500 Growth ETF	-999	48,595	-2.06
IGV	iShares Expanded Tech-Software Sector ETF	-811	8,959	-9.06
GOVT	iShares U.S. Treasury Bond ETF	-608	26,745	-2.28
QLD	ProShares Ultra QQQ	-592	5,387	-10.99
IGSB	iShares 1-5 Year Investment Grade Corporate Bond ETF	-564	21,526	-2.62
BBAG	JPMorgan BetaBuilders U.S. Aggregate Bond ETF	-452	1,099	-41.2

 

자산 클래스별 ETF 주간 자금 흐름

자산 클래스	순 유입액 ($, 백만)	AUM ($, 백만)	AUM 대비 비율 (%)
대체투자	113	9,922	1.14
자산 배분	109	23,007	0.48
상품 ETF	599	199,541	0.3
통화	-131	103,127	-0.13
국제 주식	1,143	1,615,420	0.07
국제 채권	-111	280,853	-0.04
인버스	560	15,110	3.71
레버리지	3,868	94,723	4.08
미국 주식	-4,925	6,270,328	-0.08
미국 채권	7,776	1,645,677	0.47
합계	9,004	10,257,713	0.09